모태 출자펀드
결성/투자/회수 동향

모태 출자펀드 현황 분석 결과를 통해
우리에게 다가올 변화와 도전에 대응할 수 있는 지혜를 모색합니다.
해당 보고서는 매월 발간되며,
이번 호에서는 2019년 2월 데이터를 분석했습니다.

모태 출자펀드
결성/투자/회수 동향

모태 출자펀드 현황 분석 결과를 통해 우리에게 다가올 변화와 도전에 대응할 수 있는 지혜를 모색합니다.
해당 보고서는 매월 발간되며, 이번 호에서는 2019년 2월 데이터를 분석했습니다.

1. 모태펀드 개요

2019년 2월 말 현재 한국모태펀드(이하 ‘모태펀드’)의 누적 조성재원은 총 4조 4,467억 원이며, 15조 6,968억 원의 외부출자금을 유치하여 누적으로 22조 2,902억 원 규모, 총 680개 출자펀드를 결성했다. 이 중 운용중인 출자펀드는 511개, 18조 1,478억 원 규모다. 모태펀드 설립 이후 현재까지 680개의 출자펀드를 통해 5,343개사*에 총 15조 4,188억 원의 투자가 집행됐다.

[ 그림1 ]

모태펀드 운용 현황

*
전체 투자 실적은 업체 수 중복을 제거한 수치

**
창업투자조합(창투조합), 한국벤처투자조합(KVF), 신기술사업투자조합, 경영참여형 사모집합투자기구(PEF), 기업구조조정조합(CRC), 개인투자조합

***
2019년 모태펀드 운용계획 기준

1. 모태펀드 개요

2019년 2월 말 현재 한국모태펀드(이하 ‘모태펀드’)의 누적 조성재원은 총 4조 4,467억 원이며, 15조 6,968억 원의 외부출자금을 유치하여 누적으로 22조 2,902억 원 규모, 총 680개 출자펀드를 결성했다. 이 중 운용중인 출자펀드는 511개, 18조 1,478억 원 규모다. 모태펀드 설립 이후 현재까지 680개의 출자펀드를 통해 5,343개사*에 총 15조 4,188억 원의 투자가 집행됐다.

[ 그림1 ] 모태펀드 운용 현황

*
전체 투자 실적은 업체 수 중복을 제거한 수치

**
창업투자조합(창투조합), 한국벤처투자조합(KVF), 신기술사업투자조합, 경영참여형 사모집합투자기구(PEF), 기업구조조정조합(CRC), 개인투자조합

***
2019년 모태펀드 운용계획 기준

2. 모태 출자펀드 결성

모태 출자펀드 신규 결성 조합(2019년 2월)

2019년 2월 신규 결성 펀드는 총 4개, 1,700억 규모이며 현재 2018년 선정 조합들 중 8개 조합(1,819억 규모)의 결성이 진행 중이다.

| 표 1 |
2019년 2월 신규 결성
모태 출자펀드

출처 : 한국벤처투자

모태 출자펀드 출자자 구성(누적)

2019년 2월 현재 모태 출자펀드의 출자자 구성(누적)은 [ 그림 2 ], | 표 2 |와 같다. 모태펀드를 포함한 정책기관이 8조 6,731억 원(38.9%)을 출자하여 가장 큰 비중을 차지했고, 다음은 금융기관 3조 6,269억 원(16.3%), 연기금 3조 1,036억 원(13.9%) 순인 것으로 나타났다. 2019년 신규 결성된 출자펀드의 경우, 정책기관의 출자규모가 1,305억 원으로 가장 컸으며, 금융기관(380억 원)이 그 뒤를 따랐다.

[그림 2 ] 모태 출자펀드
출자자 구성 현황(누적)

출처 : 한국벤처투자

| 표 2 |
모태 출자펀드
출자자 구성 현황
(2019년 2월, 누적)

출처 : 한국벤처투자

2. 모태 출자펀드 결성

모태 출자펀드 신규 결성 조합(2019년 2월)

2019년 2월 신규 결성 펀드는 총 4개, 1,700억 규모이며 현재 2018년 선정 조합들 중 8개 조합(1,819억 규모)의 결성이 진행 중이다.

| 표 1 | 2019년 2월 신규 결성 모태 출자펀드

출처 : 한국벤처투자

모태 출자펀드 출자자 구성(누적)

2019년 2월 현재 모태 출자펀드의 출자자 구성(누적)은 [ 그림 2 ], | 표 2 |와 같다. 모태펀드를 포함한 정책기관이 8조 6,731억 원(38.9%)을 출자하여 가장 큰 비중을 차지했고, 다음은 금융기관 3조 6,269억 원(16.3%), 연기금 3조 1,036억 원(13.9%) 순인 것으로 나타났다. 2019년 신규 결성된 출자펀드의 경우, 정책기관의 출자규모가 1,305억 원으로 가장 컸으며, 금융기관(380억 원)이 그 뒤를 따랐다.

[그림 2 ] 모태 출자펀드 출자자 구성 현황(누적)

출처 : 한국벤처투자

| 표 2 | 모태 출자펀드 출자자 구성 현황(2019년 2월, 누적)

출처 : 한국벤처투자

3. 모태 출자펀드 투자

모태 출자펀드 신규 투자 동향 (2019년 1~ 2월)

2019년 1 ~ 2월 동안 152개 모태 출자펀드가 210개 기업에 총 3,087억 원의 투자를 집행했다.
전년 동 기간 대비 금액 기준으로 7.6%, 기업 수 기준으로는 18.6% 증가했다.

[그림 3 ] 최근 5년간 및
2019년 1 ~ 2월
누적 투자 추이

출처 : 한국벤처투자

*
2019년 2월 말 기준 데이터

**
2015 ~ 2018년 투자금액은 해당 기말 시점 고정금액

투자금액 상위 기업 및 업종별 투자 현황(2019년 2월)

2019년 2월 한 달간, 모태 출자펀드에서 투자한 상위 10개 기업은 평균 46억 원의 투자를 유치했다. 전체 투자 건을 살펴보면 평균적으로 1개의 투자기업당 1.3개 펀드가 13.2억 원을 투자했으며, 업종별로는 의료용 물질/의약품 26.6%(355억 원), 소프트웨어 9.6%(128억 원), 운송장비/부품 8.2%(110억 원), 전문서비스 7.6%(102억 원), 정보서비스 7.3%(98억 원) 순으로 투자가 이루어졌다. 투자 유형별로는 RCPS 55.8%, 보통주 20.8%, CB 10.2%, 프로젝트 7.5%, BW 5.7%의 비중으로 투자가 이루어졌다.

| 표 3 |
2019년 2월
모태 출자펀드
투자금액 상위 10개사

출처 : 한국벤처투자

3. 모태 출자펀드 투자

모태 출자펀드 신규 투자 동향 (2019년 1~ 2월)

2019년 1 ~ 2월 동안 152개 모태 출자펀드가 210개 기업에 총 3,087억 원의 투자를 집행했다.
전년 동 기간 대비 금액 기준으로 7.6%, 기업 수 기준으로는 18.6% 증가했다.

[그림 3 ] 최근 5년간 및 2019년 1 ~ 2월 누적 투자 추이

출처 : 한국벤처투자

*
2019년 2월 말 기준 데이터

**
2015 ~ 2018년 투자금액은 해당 기말 시점 고정금액

투자금액 상위 기업 및 업종별 투자 현황(2019년 2월)

2019년 2월 한 달간, 모태 출자펀드에서 투자한 상위 10개 기업은 평균 46억 원의 투자를 유치했다. 전체 투자 건을 살펴보면 평균적으로 1개의 투자기업당 1.3개 펀드가 13.2억 원을 투자했으며, 업종별로는 의료용 물질/의약품 26.6%(355억 원), 소프트웨어 9.6%(128억 원), 운송장비/부품 8.2%(110억 원), 전문서비스 7.6%(102억 원), 정보서비스 7.3%(98억 원) 순으로 투자가 이루어졌다. 투자 유형별로는 RCPS 55.8%, 보통주 20.8%, CB 10.2%, 프로젝트 7.5%, BW 5.7%의 비중으로 투자가 이루어졌다.

| 표 3 | 2019년 2월 모태 출자펀드 투자금액 상위 10개사

출처 : 한국벤처투자

업력별 신규 투 자 (2019년 1 ~ 2월)

2019년 모태 출자펀드 신규 투자를 업력별로 나누어 살펴보면 창업 후 3년 이내 초기기업에는 1,381억 원(44.8%), 3년 초과 7년 이하인 중기기업에 969억 원(31.4%), 창업 후 7년 초과된 후기기업에 737억 원(23.8%)이 투자됐다. 반면, 업체 수* 기준으로 업력별 신규 투자를 살펴보면 초기기업(49.3%), 중기기업(33.6%), 후기기업(17.1%) 순이다.

[그림 4 ] 2019년 2월
모태 출자펀드
업력별 신규 투자

출처 : 한국벤처투자

*
총 업체수 210개(조합 업체수 중복을 제거한 수치)

지역별 신규 투자 및 업종별 신규 투자 (2019년 1 ~ 2월)

2019년 모태 출자펀드 신규 투자를 지역별로 나누어 살펴보면 서울, 경기, 인천을 포함한 수도권 기업에 대한 투자가 2,152억 원(69.7%)으로 가장 높았고, 그 외 비수도권 기업에 대한 투자는 679억 원(22.0%), 해외 소재 기업 투자는 256억 원(8.3%)인 것으로 나타났다. 이를 더 세부적으로 살펴보면 서울 소재 기업 투자가 1,658억 원으로 가장 큰 비중을 차지했고, 그 다음은 경기 소재 기업 투자 417억 원, 대전 소재 기업 투자 151억 원 순이다.

[그림 5] 2019년 2월
모태 출자펀드
지역별 신규 투자

출처 : 한국벤처투자

*
총 업체수 210개(조합 업체수 중복을 제거한 수치)

2019년 모태 출자펀드 신규 투자 비중이 가장 높은 업종은 바이오 업종으로 총 716억 원이 투자 되어 전체 투자 규모에서 23.2%를 차지했다. 그 다음으로는 ICT서비스 611억 원(19.8%), 유통/서비스 551억 원(17.9%) 등의 순으로 나타났다. 업체 수 기준으로는 ICT서비스(20.3%), 유통/서비스(19.3%), 바이오/의료(18.9%) 순이다.

[그림 6] 2019년 2월
모태 출자펀드
지역별 신규 투자

출처 : 한국벤처투자

*
총 업체수 210개(조합 업체수 중복을 제거한 수치)

업력별 신규 투 자 (2019년 1 ~ 2월)

2019년 모태 출자펀드 신규 투자를 업력별로 나누어 살펴보면 창업 후 3년 이내 초기기업에는 1,381억 원(44.8%), 3년 초과 7년 이하인 중기기업에 969억 원(31.4%), 창업 후 7년 초과된 후기기업에 737억 원(23.8%)이 투자됐다. 반면, 업체 수* 기준으로 업력별 신규 투자를 살펴보면 초기기업(49.3%), 중기기업(33.6%), 후기기업(17.1%) 순이다.

[그림 4 ] 2019년 2월 모태 출자펀드 업력별 신규 투자

출처 : 한국벤처투자

*
총 업체수 210개(조합 업체수 중복을 제거한 수치)

지역별 신규 투자 및 업종별 신규 투자 (2019년 1 ~ 2월)

2019년 모태 출자펀드 신규 투자를 지역별로 나누어 살펴보면 서울, 경기, 인천을 포함한 수도권 기업에 대한 투자가 2,152억 원(69.7%)으로 가장 높았고, 그 외 비수도권 기업에 대한 투자는 679억 원(22.0%), 해외 소재 기업 투자는 256억 원(8.3%)인 것으로 나타났다. 이를 더 세부적으로 살펴보면 서울 소재 기업 투자가 1,658억 원으로 가장 큰 비중을 차지했고, 그 다음은 경기 소재 기업 투자 417억 원, 대전 소재 기업 투자 151억 원 순이다.

[그림 5] 2019년 2월 모태 출자펀드 지역별 신규 투자

출처 : 한국벤처투자

*
총 업체수 210개(조합 업체수 중복을 제거한 수치)

2019년 모태 출자펀드 신규 투자 비중이 가장 높은 업종은 바이오 업종으로 총 716억 원이 투자 되어 전체 투자 규모에서 23.2%를 차지했다. 그 다음으로는 ICT서비스 611억 원(19.8%), 유통/서비스 551억 원(17.9%) 등의 순으로 나타났다. 업체 수 기준으로는 ICT서비스(20.3%), 유통/서비스(19.3%), 바이오/의료(18.9%) 순이다.

[그림 6] 2019년 2월 모태 출자펀드 지역별 신규 투자

출처 : 한국벤처투자

*
총 업체수 210개(조합 업체수 중복을 제거한 수치)

4. 모태 출자펀드 회수

모태 출자펀드 회수 동향(2019년 1월~2월)

2019년 1 ~ 2월 동안 186개 모태 출자펀드가 324개 기업에 대해 총 2,043억 원(회수원금 1,072억 원, 회수수익 972억 원)을 회수하며 투자원금 대비 1.9배의 수익배수를 기록했다. 전년 동 기간 대비 회수 규모는 금액기준으로 20.4% 감소, 기업 수 기준으로는 12.2% 감소했다.

[그림 7] 최근 5년간 및
2019년 1월~2월
누적 회수 추이

출처 : 한국벤처투자

*
2019년 2월 말 기준 데이터

회수금액 및 업종별 회수 동향(2019년 2월)

2019년 2월 한 달간, 각 회수 건 중 최대 회수총액은 143억 원, 최대 회수 수익배수는 14.8배를 기록했다. 업종별로는 의료용 물질/의약품 45.2%(498억 원), 전기장비 11.8% (130억 원), 화학물질/제품 11.3%(124억 원), 전문서비스 8.9%(98억 원), 영상(프로젝트 포함) 5.5%(60억 원) 순으로 회수가 이루어져 바이오 관련 투자의 회수가 주를 이루었다.

모태 출자펀드 투자기업 IPO 현황(2019년 3월)

2019년 3월 한 달간 신규 상장한 8개 기업 중 모태 출자펀드가 투자한 기업은 3개 기업으로 나타났다. 3월 말 현재 상장을 추진하고 있는 전체 기업 18개사 중 모태 출자펀드 투자기업은 11개 사다.

| 표 4 |
2019년 3월
모태 출자펀드
투자기업 신규 상장 현황

출처 : KRX 상장공시시스템

*
SPAC합병 제외, 이전상장 포함

| 표 5 |
2019년 3월
모태 출자펀드 투자기업
상장 추진 현황

출처 : KRX 상장공시시스템

4. 모태 출자펀드 회수

모태 출자펀드 회수 동향(2019년 1월~2월)

2019년 1 ~ 2월 동안 186개 모태 출자펀드가 324개 기업에 대해 총 2,043억 원(회수원금 1,072억 원, 회수수익 972억 원)을 회수하며 투자원금 대비 1.9배의 수익배수를 기록했다. 전년 동 기간 대비 회수 규모는 금액기준으로 20.4% 감소, 기업 수 기준으로는 12.2% 감소했다.

[그림 7] 최근 5년간 및 2019년 1월~2월 누적 회수 추이

출처 : 한국벤처투자

*
2019년 2월 말 기준 데이터

회수금액 및 업종별 회수 동향(2019년 2월)

2019년 2월 한 달간, 각 회수 건 중 최대 회수총액은 143억 원, 최대 회수 수익배수는 14.8배를 기록했다. 업종별로는 의료용 물질/의약품 45.2%(498억 원), 전기장비 11.8% (130억 원), 화학물질/제품 11.3%(124억 원), 전문서비스 8.9%(98억 원), 영상(프로젝트 포함) 5.5%(60억 원) 순으로 회수가 이루어져 바이오 관련 투자의 회수가 주를 이루었다.

모태 출자펀드 투자기업 IPO 현황(2019년 3월)

2019년 3월 한 달간 신규 상장한 8개 기업 중 모태 출자펀드가 투자한 기업은 3개 기업으로 나타났다. 3월 말 현재 상장을 추진하고 있는 전체 기업 18개사 중 모태 출자펀드 투자기업은 11개 사다.

| 표 4 | 2019년 3월 모태 출자펀드 투자기업 신규 상장 현황

출처 : KRX 상장공시시스템

*
SPAC합병 제외, 이전상장 포함

| 표 5 | 2019년 3월 모태 출자펀드 투자기업 상장 추진 현황

출처 : KRX 상장공시시스템

2019-05-22T15:34:46+09:00